Diversified Energy avanza en las negociaciones para adquirir Birch Resources, productor de petróleo y gas con operaciones en la Cuenca Pérmica respaldado por Elliott Investment Management, por más de 1.700 millones de dólares en efectivo.
Según personas familiarizadas con las conversaciones, la compañía se perfila como posible ganadora de un proceso competitivo de venta. El acuerdo podría anunciarse durante las próximas semanas aunque las partes todavía no han tomado una decisión definitiva.
Diversified Energy amplía su presencia en la Cuenca Pérmica
Actualmente, Birch Resources mantiene operaciones en la Cuenca Pérmica, principal región productora de petróleo de Estados Unidos. Una adquisición permitiría a Diversified Energy incrementar su exposición a una zona que concentra algunos de los activos de hidrocarburos más importantes del país.
Sin embargo, las negociaciones permanecen abiertas, las conversaciones podrían terminar sin un acuerdo, aparecer otro comprador o modificarse el calendario previsto para la operación.
Por ahora, Elliott Investment Management declinó hacer comentarios mientras que representantes de Diversified Energy y Birch Resources no ofrecieron una respuesta inmediata sobre las negociaciones.
La posible venta de Birch Resources beneficiaría a Elliott
Por otra parte, una operación superior a 1.700 millones de dólares supondría una importante salida para Elliott y los inversores que tomaron el control de los activos que posteriormente conformaron Birch.
El origen de la inversión se remonta a 2018, cuando un grupo de inversores adquirió los activos a Breitburn Energy Partners. Esta empresa de petróleo y gas había atravesado problemas financieros después del desplome de los precios del crudo.
Elliott era acreedor de Breitburn y utilizó esa posición para tomar el control de activos relevantes en la Cuenca Pérmica junto con otros inversores. Posteriormente, el grupo capitalizó el negocio con aproximadamente 775 millones de dólares.
Asimismo, la eventual venta muestra otra faceta de la estrategia de Elliott, la firma es conocida por sus inversiones activistas aunque también utiliza su experiencia en mercados de deuda para entrar en compañías o activos en dificultades y buscar una salida cuando mejoran las condiciones del mercado.
La operación continuaría la expansión de Diversified Energy
Además, la adquisición de Birch Resources daría continuidad a una etapa de compras relevantes para Diversified Energy. La compañía adquirió Maverick Natural Resources por 1.300 millones de dólares el año pasado. Esa transacción ya incrementó su posición en la Cuenca Pérmica.
Más recientemente, Diversified Energy y Carlyle Group cerraron en mayo una operación de 1.200 millones de dólares relacionada con Camino Natural Resources, productor con operaciones en Oklahoma.
Una compra de Birch por encima de 1.700 millones superaría ambas cifras y reforzaría la estrategia de crecimiento mediante adquisiciones de activos de petróleo y gas.
Las adquisiciones ganan peso en el sector de petróleo y gas
Mientras tanto, la negociación aparece en un momento de intensa actividad corporativa dentro de la industria energética, favorecida por el comportamiento de los precios del petróleo y el gas.
En julio, Magnolia Oil & Gas acordó adquirir WildFire Energy por aproximadamente 4.100 millones de dólares incluida la deuda. Matador Resources también alcanzó un acuerdo para comprar activos de la Cuenca Pérmica a EnCap Investments por unos 1.300 millones.
De concretarse, la compra de Birch Resources incorporaría otra operación multimillonaria a este proceso de consolidación y aumentaría la presencia de Diversified Energy en uno de los principales centros de producción de hidrocarburos de Estados Unidos.
Fuente: Energy Now
Foto: Shutterstock
